年金是什麼？與壽險有什麼異同？

雖然年金和人壽保險同樣設有「身故賠償」，即一旦受保人去世，指定受益人便可分期或一次過收取賠償金。但年金的最主要目的，並不是為死亡提供保障，而是為了幫助投保人更好地計劃退休生活。買人壽保險的人是擔心太早離世 (Premature Death) 而將風險轉嫁給保險公司。相反，年金是為了擔心太長壽 (Longevity) 令退休金提早耗盡的人而設。

簡單來說，年金即是「自製長糧」，可以幫助投保人將儲蓄轉換成長期、穩定的現金收入，建立穩定的退休入息，屬於保守型的收息工具。年金產品的回報比較穩定。這對接近或已步入退休階段的人尤其適合。因為他們希望追求安全穩定的投資，卻又擔心沒有收入而不斷提取資產會坐食山空。

人壽保險主要為受益人在受保人離世後提供經濟援助，因此只要受保人離世及符合保單條件就會獲得「身故賠償」。

反之，年金計劃內的受益人就未必能夠獲得「身故賠償」。一般而言，若受保人於「年金入息期」或「保證期」完結後身故，受益人不會獲得身故賠償。而受保人在「年金供款期」及「年金入息期」期間不幸逝世，受益人可獲「身故賠償」，但賠償可能會有不同：

年金產品分為 2 大類，分別是：

• 即享年金 
• 延期年金

前者只要投保人一筆過繳付保費後，便可即時享有年金（通常於保單生效一個月後派發）。而後者多數接受投保人分期繳付保費，但需要讓資金滾存一段時間，通常最短10年或最早60歳，計劃才會派發年金。無論那一種類，有些計劃會派發固定年期年金，有些會派發終身年金或直至受保人 100 歲。

年金也是一種有年期的保險產品，供款期加上入息期可以長達數十年。而提早退保／終止年金可能會引致財務損失，以致取回的金額低於已繳付之保費。